24 小时内暴跌 98% 、两个小时内蒸发了 50 亿美元、一个星期近 300 亿美元灰飞烟灭。。。

差评君并不是在刻画什么噩梦情节,这可是最近币圈的人间真实。

而相信消息灵通的差友,也应该听说了, 是的,币圈它又暴大雷了。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

当然币圈韭菜和镰刀故事,咱们在公众号上已经品过不少,但和这次暴的雷相比,多少有点小巫见大巫了。

因为在七天之内,这个项目就跌去 4 个滴滴那么大的市值。

而且除了几个知名的交易所之外,像是华尔街的资本巨头 Jump Captial 可都投了这个项目,它甚至还得到了韩国、蒙古等政府的默许,能可以直接当成货币在一些地方花。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

而这次的暴雷,简单说,其实是镰刀们在区块链上打起来了, 陪葬的韭菜们则更是散落满地。。。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

故事的主角,是个名为 Terra 的区块链项目,它的创始人是位 30 岁的韩国老哥,叫 Do Kwon 。

当编辑部同事的 30 岁,还在为爱情流泪的时候, Do Kwon 早在圈内呼风唤雨了。

因为他整出的 Terra ,已经成为 全球第三大稳定币。

而想吃清楚 Terra 的数百亿美元帝国是咋崩塌的瓜,就需要对它的运行原理有些了解。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

简单扫个盲吧,刚刚讲的稳定币呢,其实就是一种追求币价稳定的虚拟币。

毕竟比特币这类虚拟币动不动就暴涨暴跌,于是大伙们就想,要是有一种价格波动不大的虚拟币就好了,这样用稳定币来做结算、避险这类的,都会直观方便很多。

像是 USDT 、 USDC 这类的稳定币,就这么孕育而生了。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

它们保持币价稳定的方法也很简单,那就每在区块链上发一个币,他们都(声称 )在银行里,会有对应的 1 美元资金作保障,这样,它们的价值就和美元 1 : 1 挂钩了。

但是呢,币圈的人总有那么一点偶像包袱。

“我们虚拟币可是要推翻现有金融体系的!结果稳定币却还要靠传统的法币做抵押?这也太不颠覆了吧!”

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

再加上一些发稳定币的公司不老实,银行里明明只存了 1 美元,却老想要在区块链上发价值 2 美元的稳定币。

于是乎,大伙们都在尝试,希望能整出那种不靠抵押法币,又能规避中心化不透明的风险,币价又能稳定的稳定币。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

而 Do Kwon 想到的解题思路是,咱们加密朋克,就得用最极客的方式发行稳定币,那就是靠算法。

所以不同于 USDT 和 USDC , Terra 就是这么一个算法稳定币项目。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

Terra 的算法说起来也不难理解,简单来说就是发了两个币,一个叫 UST ,一个叫 LUNA 。

其中 UST 就是那个稳定币, 1 UST 对标 1 美元。

而 LUNA 算是 UST 的金库,属于 UST 的后备力量。

之间的机制是, 1 个 UST 和价值 1 美元的 LUNA 币( LUNA 币价格不固定 )之间可以相互兑换。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

差评君举个例子啊, 当 1 UST = 1.5 美元时,倒爷们会花 1 美元买些 LUNA 币,然后利用 Terra 的设定,换成 1 个 UST 卖出。

这样倒爷就稳赚了 0.5 美元,同时在倒爷们的疯狂搬运下, LUNA 币数量减少,价格上涨; UST 逐渐增多,价格开始下降。

反过来, 当 1 UST = 0.5 美元时,倒爷们就会花 0.5 美元买下 1 个 UST ,再利用相互换的机制,兑换成价值 1 美元的 LUNA 币卖出。

这样倒爷也是稳赚 0.5 美元,同时因为这些操作,市场上的 LUNA 币数量增多,价格下降; 而 UST 的数量会减少,价格渐渐上涨。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

于是就利用这种算法,依靠套利者之间的搬运, UST 的价格就能一直稳定在 1 美元左右。在几乎 0 抵押的情况下, UST 就成了币圈的新宠,长成了仅次于 USDT 和 USDC 的第三大稳定币。

另外呢,由于 UST 的大受欢迎,需求也变多,用 LUNA 兑换 UST 的人也开始变多,人们对 LUNA 的需求也会被放大。

也就是说,如果大家都看好 UST 这个生态, LUNA 就一定会越涨越凶,事实上一开始也确实是这样。

随着 UST 越来越火, LUNA 币开始水涨船高, 1 个 LUNA 币从零点几美元,最高涨到了 100 多美元。

LUNA 的总市值也最高到了 400 亿美元,甚至有人给它为 “币圈茅台”。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

而且为了让稳定币 UST 更火,项目方还整出一个名叫 Anchor 的协议,大概就是说把 UST 存进去,它们能给你 20% 的年化收益。

这么一比,基金和万年 3000 点的上证算个啥啊。

“Do Kwon 就是个天才!” 、 “ LUNA 的单价会冲上 1000 刀! ” 、 “ 我宣布,我永远是 LUNA 的粉丝! ”

一时间, Do Kwon 和 LUNA 币出现了一堆狂热粉丝,甚至还有人把 LUNA 纹在了身上。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

但质疑的声音也渐渐开始出现。

毕竟其他稳定币,好歹有在银行存了美元装装样子,而 UST 和 LUNA 完全就是靠左脚踩右脚螺旋起飞,再加上 20% 的年化收益吸引人接盘,活脱脱像个是庞氏骗局啊。

面对质疑, Do Kwon 在推特则是怼天怼地怼空气 “LUNA 一直再涨,而你的项目一直再跌” , “ LUNA 未来必暴涨,赌个 1100 万美元,敢接不? ”

反正有钱是真的有钱,狂也是真的狂。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

而与此同时, 币圈里的一些巨鳄们,也早就伺机而动,准备猎杀 Do Kwon 的稳定币王国了。

先是上文提到的 Anchor 协议其实入不敷出,而且市面上绝大多数的 UST 都被存了里面,甚至很多人不惜用好几倍的杠杆,借钱存进去。

二是 Do Kwon 开始购买大量的比特币,作为 LUNA 储备资产。

三是美国的加息,在紧缩型货币的货币政策下,无论是无论是股市还是币圈都是一片哀嚎。

最后, Do Kwon 最近还取出来了大概 1.5 亿美元的 UST 为新计划准备。

天时地利人和,躲在暗处的猎人,开始出门狩猎了。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

从一个新地址,突然抛售出了 8400 万美元的 UST 开始,多个大户开始疯狂抛售 UST 。

由于和 Do Kwon 取出 1.5 亿美元 UST 的行为前脚接后脚,这操作立马吸引住了币圈的注意。

而且由于大部分的 UST 都被存在了 Anchor 里面,市场根本就没多少 UST 在流通。

大户们这么一砸,突然有些泛滥的 UST 便开始贬值, 1 个 UST 开始不值 1 美元了。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

这时,把钱存在 Anchor 的用户们开始坐不住了。

因为在 UST 价格下降时,那些开杠杆,借钱来拿 20% 年化收益的老哥开始爆仓。

爆仓流入市场的 UST 越多, UST 的价格就越低,价格越低爆仓的人也就越多。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

按照计划,这时候大量的倒爷会开始购买 UST ,兑换成 LUNA 套现,从而抬高 UST 的价格。

但计划永远赶不上变化,在美联储加息造成的市场恐慌和 UST 兑换的双重压力下, LUNA 的价格开始急转直下,直到 LUNA 的总市值,甚至小于了 UST 市值。。。

UST 和 LUNA 市值一倒挂,就说明总有倒霉鬼手上的 UST ,是换不成 LUNA 套现走人,一时间对 LUNA 的挤兑就开始了。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

越挤兑, LUNA 就越不值钱,市场就越恐慌, UST 是作为基于 LUNA 的稳定币,也越不被看好, UST 就越不值钱,而 UST 价格越低,又说明兑换成 LUNA 越有利可图,于是又需要去挤兑。。。

原本牛市 LUNA 和 UST 直接的左脚踩右脚,在这次事件中就成了死亡双螺旋,加速下跌。。。

反正在差评君写稿的时候, UST 和美元依旧脱钩, LUNA 的价格已从几天前的近百美元,跌到了小数点的后两位。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

据传言,这次 LUNA 事件背后的最大赢家,共借了 10 万个比特币,其中 2.5 万个比特币换成了 UST 砸盘,剩下的 7.5 万个直接做空。

在和 UST 的接盘护盘的大战中,采购来当 LUNA 储备金的数万个比特币,就已经被 Do Kwon 卖出护盘了。。。

并且 Do Kwon 在卖出比特币护盘的过程中,流向市场的比特币又压低了市场的价格,让做空的大庄家美滋滋。

只不过这传言不保真,因为包括贝莱德、 Citadel 等金融巨头,都否认和这次 LUNA 事件相关。

当然在资本们长枪对短炮,镰刀对镰刀期间,普通散户韭菜,永远是被割得最惨的那位。

在 Reddit 的 LUNA 小组中,关于炒币血亏的帖子成了最近最多的主题。

有人损失了 45 万美元,准备自杀。。。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

也有自杀未遂,看开了一切,希望网友们都能热爱生命的正能量老哥。

24小时暴跌98%,币圈茅台崩了

而目前小组内被置顶的,是一条总结了各国心理救助热线,和报警电话的帖子。

最后,见证了币圈太多暴富,和暴雷的差评君啥也不多说了,千言万语汇成一句话:

珍爱生命,珍爱钱包,远离炒币。